نبرد خریداران و فروشندگان بیت کوین ادامه دارد؛ مقاومت ۹۴٬۰۰۰ دلار شکسته میشود؟
در پایان سال، حدود ۳۰.۳ میلیارد دلار قرارداد آپشن بیت کوین منقضی میشود. بیشتر قراردادهای خرید (Call) در قیمتهایی بالاتر از محدوده فعلی ۸۹٬۰۰۰ تا ۹۴٬۰۰۰ دلار قرار دارند و احتمالاً بیارزش منقضی میشوند.
خلاصه تحلیل
- ۳۰.۳ میلیارد دلار از قراردادهای آپشن بیت کوین در پایان سال منقضی میشود که بیشتر قراردادهای خرید (کال) بسیار بالاتر از محدوده قیمت ۸۹,۰۰۰ تا ۹۴,۰۰۰ دلار قرار گرفتهاند.
- استراتژیهای نزولی همچنان برتری دارند مگر اینکه بیت کوین از ۹۴,۰۰۰ دلار عبور کند.
به گزارش کوین تلگراف، همزمان با نزدیک شدن به انقضای قراردادهای آپشن بیت کوین (BTC) در پایان سال، خریداران به شدت نسبت به تغییر قیمت BTC تردید دارند. در مجموع، ۳۰.۳ میلیارد دلار از موقعیتهای باز به قیمت بیت کوین در صبح روز جمعه بستگی دارد که تعیین خواهد کرد آیا فروشندگان پس از پنج هفته تثبیت در نزدیکی ۸۹,۰۰۰ دلار، کنترل بازار را حفظ خواهند کرد یا خیر.
صرافی دربیت ۸۰ درصد از کل موقعیتهای باز آپشن را در اختیار دارد، و پس از آن CME شیکاگو با ۱۱ درصد قرار دارد. با این حال، بیشتر ۲۱.۷ میلیارد دلار از گزینههای خرید (کال) قرار است در روز جمعه بدون ارزش منقضی شوند، زیرا خریداران پس از از دست دادن حمایت ۱۰۰,۰۰۰ دلار غافلگیر شدند. کمتر از ۶ درصد از گزینههای خرید Deribit در قیمت ۹۲,۰۰۰ دلار یا کمتر در زمان انقضا قرار دارند.
حتی با حذف ۲.۵ میلیارد دلار از موقعیتهای باز با قیمتهای اعمال ۱۵۰,۰۰۰ دلار یا بالاتر، دادهها نشاندهنده تمرکز بالایی از ۱۰۰,۰۰۰ دلار تا ۱۲۵,۰۰۰ دلار هستند. معاملهگران با در نظر گرفتن قیمتهای خیلی خوشبینانه، از بازار پریمیوم میگیرند و همین موضوع نشان میدهد تقاضا برای قیمتهایی تا حدود ۲۰۰٬۰۰۰ دلار بالاست.
با این حال، در حالی که خریداران ممکن است مدت زمان لازم برای بازپسگیری ۹۴,۰۰۰ دلار توسط بیت کوین را دستکم گرفته باشند، استراتژیهای نزولی ممکن است با تجمع قراردادها از ۷۵,۰۰۰ دلار تا ۸۶,۰۰۰ دلار زیادهروی کرده باشند. اگر بیت کوین در روز جمعه بالای ۸۸,۰۰۰ دلار معامله شود، بیش از ۵۰ درصد از ۷.۷ میلیارد دلار قراردادهای فروش (پوت) در Deribit بدون ارزش منقضی خواهند شد. با این وجود، موقعیتگیری نزولی تا زمانی که BTC زیر ۹۴,۰۰۰ دلار باقی بماند، مطلوب است.
سرمایهگذاران به تدریج نسبت به ریسکهای موجود در بخش فناوری محتاطتر میشوند. به ویژه پس از آنکه هزینههای حمایت از بدهی اوراکل (ORCL US) به بالاترین سطح خود رسید. این شرکت طبق گزارش بلومبرگ، تقریباً ۲۶ میلیارد دلار اوراق قرضه در سال جاری منتشر کرده است. سهام اوراکل همچنان ۴۰ درصد پایینتر از بالاترین رکورد خود در سپتامبر است.
خریداران بیت کوین پیش از انقضای پایان سال به افزودن موقعیتها ادامه میدهند
سرمایهگذاران پس از تایید وزیر خزانهداری اسکات بسنت مبنی بر برنامههای صدور تخفیف ۲,۰۰۰ دلاری تعرفه برای افراد غیرمتمول در اوایل سال ۲۰۲۶، احتمال اقدامات محرک بیشتری از سوی ایالات متحده را در نظر میگیرند. علاوه بر این، دونالد ترامپ، رئیسجمهور آمریکا، روشن ساخته است که هر کس در ماه مه جایگزین رئیس فدرال رزرو جروم پاول شود، باید اولویت را به کاهش نرخ بهره بدهد.
معاملهگران بیت کوین با افزایش موقعیتهای خرید (کال) پایان سال در محدوده ۹۰,۰۰۰ تا ۱۲۰,۰۰۰ دلار در طول هفته گذشته واکنش نشان دادند. این امر نشان میدهد خوشبینی همچنان پا برجاست (با وجود تلاشهای متعدد ناموفق برای بازپسگیری ۹۴,۰۰۰ دلار در پنج هفته گذشته).
۹۴,۰۰۰ دلار سطح کلیدی برای تعیین حرکت آتی بیت کوین است
در ادامه چهار سناریوی احتمالی برای انقضای گزینههای BTC در پایان سال در Deribit بر اساس روندهای قیمت فعلی آورده شده است:
- ۸۶,۰۰۰ تا ۹۰,۰۰۰ دلار: نتیجه به نفع قراردادهای فروش (پوت) با ۲.۴ میلیارد دلار است.
- ۹۰,۰۰۱ تا ۹۴,۰۰۰ دلار: نتیجه به نفع قراردادهای فروش (پوت) با ۱.۵ میلیارد دلار است.
- ۹۴,۰۰۱ تا ۹۶,۰۰۰ دلار: نتیجه به نفع قراردادهای فروش (پوت) با ۶۵۰ میلیون دلار است.
- ۹۶,۰۰۱ تا ۹۸,۰۰۰ دلار: نتیجه متعادل بین گزینههای خرید (کال) و فروش (پوت).
انقضای روز جمعه زیر ۹۰,۰۰۰ دلار برای خریداران بیت کوین بسیار منفی خواهد بود. با این حال، تا زمانی که قیمت بیت کوین زیر ۹۴,۰۰۰ دلار باقی بماند، شانس همچنان به نفع استراتژیهای نزولی است.
