بیت کوین (BTC) ممکن است پس از کاهش ۳۵ درصدی از رکورد خود که حدود ۱۲۶,۲۰۰ دلار بود و دو ماه پیش به ثبت رسید، کف خود را پیدا کند.
خلاصه تحلیل
- شاخصهای مومنتوم، تسلیم ماینرها و نقدینگی به کاهش فشار فروش اشاره دارند.
- نقدینگی کلان نشان میدهد که بازیابی بیت کوین (BTC) میتواند طی چهار تا شش هفته آینده آغاز شود.
به گزارش کوین تلگراف، تا ماه دسامبر (آذر) RSI استوکاستیک هفتگی بیت کوین از سطوح اشباع فروش به سمت بالا چرخیده بود. وضعیتی که معمولاً در نزدیکی نقاط عطف کلیدی و پیش از بازگشت قیمت ظاهر میشود.
کراسهای صعودی مشابهی در اوایل سال ۲۰۱۹ (پس از کفسازی بیت کوین در حدود ۳,۲۰۰ دلار)، مارس ۲۰۲۰ (کف سقوط کووید نزدیک به ۳,۸۰۰ دلار) و اواخر ۲۰۲۲ (کف ۱۵,۵۰۰ دلار) ظاهر شدند. در هر مورد مومنتوم ابتدا تغییر کرد، در حالی که قیمت عقب ماند.
علاوه بر این سیگنال، نمودار سه روزه بیت کوین یک واگرایی صعودی را نشان میدهد که در آن قیمت یک کف پایینتر ایجاد کرده، اما مومنتوم اینگونه نبوده است.
این الگو همچنین پیش از کف اواسط ۲۰۲۱ و کف ناشی از FTX در سال ۲۰۲۲ ظاهر شد که هر دو پیشزمینهای برای بازیابیهای چند ماهه بودند. این سیگنالها نشان میدهند که فشار فروش در بازار BTC ممکن است در آینده نزدیک به اتمام برسد، وضعیتی که بیشتر از رالیهای موقت برای کفهای بازار معمول است.
تسلیم ماینرهای بیت کوین
نرخ هش BTC در ماه منتهی به ۱۵ دسامبر ۴ درصد کاهش یافت. تحولی که تحلیلگران VanEck، مت سیگل و پاتریک بوش آن را یک سیگنال صعودی مرتبط با تسلیم ماینرها دانستند.
آنها گفتند که فشردهسازی پایدار نرخ هش معمولاً پیش از بازدهی قویتر BTC رخ میدهد. سپس توضیح دادند که از سال ۲۰۱۴، BTC حدود ۶۵ درصد مواقع پس از کاهش ۳۰ روزه نرخ هش، بازدهی ۹۰ روزه مثبتی را ثبت کرده است.
این سیگنال در افقهای زمانی طولانیتر قویتر شد و بازدهی ۱۸۰ روزه مثبت ۷۷ درصد مواقع و میانگین سود ۷۲ درصد. افزایش قیمتها همچنین میتواند سودآوری ماینرها را بهبود بخشد و ظرفیتهای غیرفعال را دوباره فعال کند.
یک شاخص کلان نشان میدهد که BTC ممکن است در ۴ تا ۶ هفته آینده افزایش یابد
بیت کوین ممکن است با بهبود شرایط نقدینگی به کف خود نزدیک شود، عاملی که معمولاً به برگشتهای عمده آن منجر شده است. به عبارت دیگر اوج شاخص شرایط مالی ملی (NFCI) اغلب ۴ تا ۶ هفته جلوتر از رالی BTC است.
این سیگنال در اواخر ۲۰۲۲ و اواسط ۲۰۲۴ ظاهر شد که هر دو پیش از رالیهای شدید بودند. هر کاهش ۰.۱۰ واحدی با تقریباً ۱۵ تا ۲۰ درصد رشد در BTC همراستا بوده و قرائتهای عمیقتر NFCI نشاندهنده فازهای صعودی طولانیمدت BTC هستند.
تا ماه دسامبر، NFCI روی -۰.۵۲ قرار داشت و در حال کاهش بود.
یک کاتالیزور بالقوه، برنامه فدرال رزرو برای تبدیل اوراق بهادار با پشتوانه رهنی به اسناد خزانه است. اقدامی که تحلیلگران آن را با تزریق نقدینگی در سال ۲۰۱۹ مقایسه کردهاند که پیش از رالی ۴۰ درصدی BTC رخ داده بود.
علیرغم این سیگنالها، بسیاری از تحلیلگران بازار پیشبینی میکنند که قیمت بیت کوین بیشتر کاهش یابد و به ۷۰,۰۰۰ دلار برسد.
