برخی از آلت کوین ها در حال حاضر نشانه‌هایی از هیجان بیش از حد دارند و در این هفته در معرض ریسک لیکوییدیشن‌های بزرگ قرار دارند.
خلاصه تحلیل
- اگر اتریوم به ۴٬۰۴۶ دلار برسد، ۸.۸ میلیارد دلار موقعیت لانگ لیکویید می‌شود، در حالی که سیو سود و صف خروج از استیکینگ می‌تواند ریسک نزولی را تقویت کند.
- رشد اوپن اینترست بایننس کوین به ۱.۷۲ میلیارد دلار سیگنالی از احتمال اصلاح است؛ در صورت سقوط به ۸۱۸ دلار، ۱۸۹ میلیون دلار موقعیت لانگ در معرض خطر لیکویید شدن قرار دارد.
به گزارش بی‌این‌کریپتو، در ادامه به بررسی ۳ آلت کوینی می‌پردازیم که در این هفته ریسک نزولی زیادی دارند.
۱. اتریوم (ETH)
در میانه سپتامبر (شهریور)، ذخایر اتریوم به اوج جدیدی برابر با ۴.۹ میلیون ETH به ارزش ۲۲.۲ میلیارد دلار رسید. این رقم شامل ۶.۷ میلیون ETH هولد شده در صندوق‌های ETF اتریوم نمی‌شود که ارزش آن‌ها ۴۶.۳ میلیارد دلار برآورد می‌شود.
گزارش‌های اخیر با استناد به داده‌های آنچین نشان می‌دهد که قیمت اتریوم می‌تواند به ۵٬۰۰۰ دلار یا بالاتر برسد. معامله‌گران مشتقات نیز ظاهراً همین باور را دارند و با افزایش اهرم و موقعیت‌های لانگ (خرید)، انتظار چنین سناریویی را دارند؛ موضوعی که در صورت حرکت خلاف انتظار قیمت، زیان آن‌ها را بیشتر خواهد کرد.
نقشه لیکوییدیشن نشان می‌دهد که اگر اتریوم این هفته به ۴٬۰۴۶ دلار سقوط کند، بیش از ۸.۸ میلیارد دلار موقعیت لانگ لیکویید خواهد شد. برعکس، اگر همان‌طور که بسیاری از تحلیلگران پیش‌بینی می‌کنند به ۵٬۰۰۰ دلار برسد، حدود ۴.۸ میلیارد دلار از موقعیت‌های شورت (فروش) از بین خواهد رفت.
آیا دلایلی برای کاهش احتمالی قیمت وجود دارد؟ آخرین تحلیل‌ها نشان داده که عرضه سودآور اتریوم به ۹۹.۶۸ درصد رسیده که نشانه‌ای از احتمال سیو سود است. علاوه بر این، بیش از ۲.۶ میلیون ETH در صف خروج از استیکینگ قرار دارند. جرقه اولیه از سوی Kiln Finance زده شد که پس از مشکلات مرتبط با SwissBorg برای مدیریت ریسک اقدام به خروج از استیکینگ کرد.
هرچند، با رشد قیمت، این صف طولانی‌تر شده و نشان‌دهنده افزایش تمایل به سیو سود است.
۲. بایننس کوین (BNB)
بایننس کوین در سپتامبر (شهریور) به اوج تاریخی ۹۴۴ دلار رسید. این رشد پس از انتشار خبر همکاری جدید بایننس و شرکت سرمایه‌گذاری فرانکلین تمپلتون (Franklin Templeton) برای توسعه راهکارهای بلاکچین و رمز‌ارز جهت پذیرش نهادی رقم خورد.
مانند اتریوم، نقشه لیکوییدیشن هفت‌روزه BNB نیز عدم توازن میان موقعیت‌های لانگ و شورت را نشان می‌دهد. در این میان، لیکوییدیشن‌های لانگ غالب است که بیانگر شرط‌بندی گسترده معامله‌گران روی ادامه رشد قیمت است.
اگر BNB این هفته به ۸۱۸ دلار سقوط کند، بیش از ۱۸۹ میلیون دلار موقعیت لانگ لیکویید خواهد شد. در سمت مقابل، اگر قیمت بایننس کوین به ۱٬۰۳۱ دلار برسد، حدود ۱۰۳ میلیون دلار موقعیت شورت از بین می‌رود. معامله‌گران باید چه ریسکی را برای لانگ‌های BNB در نظر بگیرند؟ یکی از هشدارها مربوط به رشد کل اوپن اینترست (Open Interest) است.
داده‌ها نشان می‌دهد که در تاریخ ۱۴ سپتامبر (۲۳ شهریور)، کل اوپن اینترست بایننس کوین به ۱.۷۲ میلیارد دلار رسیده است. در همین فصل، اوپن اینترست ۳ بار از ۱.۵ میلیارد دلار عبور کرده و در هر دو بار قبلی اصلاحی بین ۷ تا ۱۵ درصد رخ داده است. اگر این الگو تکرار شود، موج سوم می‌تواند به زیان معامله‌گران لانگ BNB منجر شود.
۳. MYX فایننس (MYX)
توکن MYX فایننس (MYX Finance) در سپتامبر یکی از جنجالی‌ترین رشدها را ثبت کرد. داده‌ها نشان می‌دهد که این توکن در یک ماه گذشته ۴۵۰ درصد افزایش یافته است. با این حال، MYX با بدبینی‌هایی روبه‌رو بوده، از جمله اتهام حملات سیبیل در ایردراپ‌ها و نگرانی از سقوطی مشابه مانترا (OM). این توکن پیش‌تر از اوج ۱۸.۹ دلار به ۱۰.۹ دلار سقوط کرده و بیش از ۴۰ درصد افت داشته است. این عقب‌نشینی نشان می‌دهد که تب و تاب ناشی از ترس از عقب ماندن (FOMO) کاهش یافته است.
در نتیجه، معامله‌گران مشتقات بیشتر به سمت موقعیت‌های شورت متمایل شده‌اند. نقشه لیکوییدیشن هفت‌روزه نشان می‌دهد اگر این سناریو غلط از آب درآید، ضرر موقعیت‌های شورت سنگین‌تر خواهد بود.
اگر MYX دوباره تا ۱۲.۳۵ دلار بازیابی شود، بیش از ۱۹ میلیون دلار موقعیت شورت لیکویید خواهد شد. در سمت مقابل، اگر به ۸.۷۹ دلار سقوط کند، بیش از ۱۲ میلیون دلار لانگ از بین خواهد رفت.
برخی تحلیلگران تکنیکال انتظار یک بازگشت را دارند و معتقدند محدوده ۱۰ تا ۱۱ دلار یک سطح حمایتی قوی است که سرمایه‌گذاران در آن تمایل به خرید دارند. معامله‌گری با نام BitcoinHabebe گفته است:
شکست مقاومتی زیبا توسط MYX و جهش قوی از ناحیه حمایتی حیاتی؛ احتمال بالای یک بازگشت خوب وجود دارد. اهداف: ۱۲، ۱۳، ۱۴، ۱۵ و ۱۶ دلار.
همچنین تحلیل‌ها نشان می‌دهد که که این عقب‌نشینی یک تغییر روند نیست، بلکه صرفاً یک اصلاح موقت است.
