با توجه به رشد اخیر قیمت اتریوم و همراهی آلت کوین‌ها، از داده‌های آنچین شبکه اتر‌یوم کمک می‌گیریم تا سطوح مهم قیمت ETH را مشخص کنیم.

خلاصه تحلیل

• سرمایه گذارانی که اتریوم‌های خود را در محدوده ۲,۴۰۰ تا ۲,۸۰۰ دلار خریداری کرده‌اند، حالا در حال فروش هستند.
• محدوده ۴,۵۰۰ دلار هم در چرخه فعلی (در مارس ۲۰۲۴) و هم در چرخه ۲۰۲۰ – ۲۰۲۱ به‌عنوان یک مقاومت قوی عمل کرد.

به گزارش گلس‌نود، بررسی شاخص توزیع هزینه یا قیمت خرید اتریوم (Cost-Basis Distribution) نشان می‌دهد که حجم قابل‌توجهی از سرمایه در محدوده ۲,۴۰۰ تا ۲,۸۰۰ دلار متراکم شده‌ است (خرید زیادی در این محدوده انجام شده‌ است). در حال حاضر قیمت اتریوم بسیار بالاتر از این سطوح است و در محدوده‌ای معامله می‌شود که تراکم عرضه در آن کم است (خرید کمی در آن انجام شده‌ است).

سرمایه گذارانی که اتریوم‌های خود را در محدوده ۲,۴۰۰ تا ۲,۸۰۰ دلار خریداری کرده‌اند، حالا در حال فروش و سیو سود هستند و ظاهرا محدوده ۳,۸۰۰ دلار نقطه خروج بسیاری از سرمایه‌گذاران ETH است.

داده‌های به‌دست‌آمده از شاخص‌های مختلف شبکه اتریوم این ادعا را تایید می‌کند. از جمله این شاخص‌ها، ۲ شاخص مهم میانگین حقیقی بازار (True Market Mean) و قیمت تحقق‌یافته فعال (Active Realized Price) هستند که بر مبنی قیمت خرید سرمایه‌گذاران تنظیم شده‌اند و کوین‌های غیرفعال یا دست‌ نخورده و از دست رفته را در نظر نمی‌گیرند.

این شاخص‌ها میانگین قیمت خرید سرمایه‌گذاران فعال را با قیمت تحقق‌یافته اتریوم مقایسه می‌کنند و در واقع میانگین هزینه پرداخت‌شده برای هر واحد اتریوم را به ما نشان می‌دهند.

• میانگین حقیقی بازار: ۲,۵۰۰ دلار
• قیمت تحقق‌یافته فعال: ۳,۰۰۰ دلار
• قیمت تحقق‌یافته: ۲,۱۰۰ دلار

این سطوح در واقع مرزبندی محدوده تراکم قیمت اتریوم در شاخص توزیع قیمت خرید (CBD) محسوب می‌شوند. این داده‌ها نشان می‌دهند که اتریوم یک سطح روانی بسیار مهم را شکسته‌ است و الان در بالای این محدوده معامله می‌شود. اگر قیمت ETH اصلاح شود، این محدوده می‌تواند به‌عنوان یک حمایت قوی برای ETH عمل کند.

برای شناسایی اهداف بالاتر ETH می‌توانیم به باند انحراف معیار ۱+ شاخص قیمت تحقق‌یافته فعال نگاه کنیم. این سطح در واقع آستانه بالای قیمت ETH محسوب می‌شود و احتمال دارد که فشار فروش در این نقطه شدت بگیرد. در حال حاضر، سطح انحراف معیار ۱+ شاخص قیمت تحقق‌یافته فعال برابر با ۴,۵۰۰ دلار است. با توجه به شرایط فعلی بازار، باید این محدوده را به‌عنوان منطقه اشباع اتریوم در نظر بگیریم.

محدوده ۴,۵۰۰ دلار هم در چرخه فعلی (در مارس ۲۰۲۴) و هم در چرخه ۲۰۲۰ – ۲۰۲۱ به‌عنوان یک مقاومت قوی عمل کرد. معمولا با عبور قیمت اتریوم از این محدوده، بازار وارد فاز سرخوشی (Euphoria) شده‌ و شرایط برای ETH بسیار ناپایدار می‌شود.

در نتیجه، در صورت رشد قیمت ETH، سطح ۴,۵۰۰ دلار یک مقاومت حیاتی برای ETH خواهد بود که باید زیر نظر گرفته‌ شود. مخصوصا اگر رشد قیمت با افزایش ریسک‌پذیری و حباب معاملات اهرمی همراه باشد.

نسبت قیمت تحقق‌یافته به سرزندگی اتریوم