بسیاری از کسانی که تازه وارد دنیای سرمایه‌گذاری و معامله‌گری می‌شوند، یک سؤال اساسی دارند: «کدام بازار برای کسب درآمد بهتر است؟» پاسخ به این پرسش، ساده نیست؛ چرا که هیچ بازار مالی‌ای برای همه بهترین نیست. برای اینکه بفهمیم کدام بازار برای ما مناسب‌تر است، باید خودمان اهداف مالی و میزان ریسک‌پذیری‌مان را بشناسیم.

در این مطلب، سه بازار اصلی بورس، ارز دیجیتال و فارکس را بررسی می‌کنیم و توضیح می‌دهیم که هر کدام برای چه نوع سرمایه‌گذاری مناسب هستند.

بورس؛ بازی بلندمدت و با ثبات

اگر به‌دنبال یک‌شبه ثروتمندشدن نیستید و صبر زیادی دارید، بورس می‌تواند بهترین دوست شما باشد. در بورس، با خرید سهام یک شرکت، در واقع مالکیت بخشی از آن را به دست می‌آورید. برخلاف بازارهای پرنوسانی مثل ارز دیجیتال و فارکس، بورس بیشتر برای سرمایه‌گذاری‌های میان‌مدت تا بلندمدت (از ۶ ماه تا ۱۰ سال یا بیشتر)، مناسب است. سود در این بازار اغلب از دو طریق به دست می‌آید: افزایش قیمت سهام و دریافت سود نقدی (سود سهام) که شرکت‌ها در زمان‌های مشخص به سهام‌داران خود پرداخت می‌کنند.

اصل مهم دنیای سرمایه‌گذاری در بورس

بسیاری از سرمایه‌گذاران باتجربه، بخش قابل‌توجهی از سرمایه خود را در بورس نگهداری می‌کنند، اما نه به‌عنوان یک معامله‌گر فعال. استراتژی آن‌ها این است که در زمان رکود بازار و افت قیمت سهام شرکت‌های ارزشمند، اقدام به خرید کرده و آن سهام را برای چندین سال نگه می‌دارند. این روش به سرمایه‌گذار اجازه می‌دهد بدون نگرانی بابت نوسانات روزانه، پول خود را در طول زمان به رشد پایدار برساند.

مزایا و معایب بورس

بورس مزایا و معایبی دارد که عبارت‌اند از:

مزایا

• پایداری و پیش‌بینی‌پذیری بیشتر: در مقایسه‌با ارزهای دیجیتال، قیمت سهام شرکت‌های بزرگ، کمتر دچار نوسانات شدید و ناگهانی می‌شود.
• مناسب برای سرمایه‌گذاری غیرفعال: می‌توانید سهام یک شرکت را بخرید و برای سال‌ها نگه دارید. با گذشت زمان و به کمک سود مرکب (سودی که از سود قبلی به دست می‌آید)، ثروت شما رشد قابل توجهی خواهد داشت.
• درآمد اضافی: برخی شرکت‌ها بخشی از سود خود را به سهام‌داران پرداخت می‌کنند که می‌تواند منبع درآمد پایدار باشد.

معایب

• رشد آهسته: اگرچه بورس در بلندمدت سودده است، معمولاً سودهای کوتاه‌مدت چشمگیری ندارد؛ مگر اینکه سراغ معامله‌گری روزانه (Day Trading) بروید که خود، کاری تمام‌وقت است و ریسک بالایی دارد.
• نیاز به سرمایه اولیه بالا: برای کسب سودهای معنادار در کوتاه‌مدت، به سرمایه زیادی نیاز دارید.
• ساعات معاملاتی محدود: برخلاف ارز دیجیتال، بورس در ساعات مشخصی از روز فعال است و ۲۴ ساعته معامله نمی‌شود.

نکته: برای موفقیت در بورس، بیشتر باید به تحلیل بنیادی (Fundamental Analysis) تسلط داشته باشید. این تسلط شامل بررسی وضعیت مالی یک شرکت، عملکرد مدیران، گزارش‌های درآمدی و روندهای کلی اقتصادی می‌شود.

ارز دیجیتال؛ سود سریع، ریسک بالا

اگر دنبال هیجان، نوسانات شدید و سودهای بزرگ در زمان کوتاه هستید، ارز دیجیتال انتخاب خوبی است. در این بازار، قیمت ارزی می‌تواند در یک روز، ۲۰ تا ۳۰ درصد بالا یا پایین برود. این نوسانات بالا، فرصت‌های زیادی برای معامله‌گران ماهر ایجاد می‌کند، اما ریسک ازدست‌دادن سرمایه را هم به‌شدت بالا می‌برد.

اصل مهم دنیای سرمایه‌گذاری ارز دیجیتال

بسیاری از معامله‌گران در بازار ارز دیجیتال، تمرکز خود را بر معاملات کوتاه‌مدت قرار می‌دهند. رویکرد آن‌ها این است که با شناسایی فرصت‌های لحظه‌ای در آلت‌کوین‌ها، وارد معامله شده و پس از کسب سود خارج می‌شوند. در این نوع سرمایه‌گذاری‌ها، معمولاً فقط روی ارزهای دیجیتال اصلی مثل بیت کوین و اتریوم سرمایه‌گذاری بلندمدت انجام می‌شود؛ چون این ارزها نسبت به بقیه، قابل اعتمادتر هستند. 

مزایا و معایب ارز دیجیتال

از مزایا و معایب ارز دیجیتال می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:

مزایا

• نوسانات بالا = پتانسیل سود بالا: این بزرگ‌ترین ویژگی ارز دیجیتال است.
• بازار ۲۴/۷: این بازار هیچ‌وقت تعطیل نمی‌شود و می‌توانید در هر ساعتی از شبانه‌روز معامله کنید.
• فرصت‌های معاملاتی فراوان: با وجود هزاران ارز دیجیتال مختلف (آلت‌کوین‌ها، میم‌کوین‌ها و غیره)، همیشه فرصت‌های جدیدی برای معامله وجود دارد.

معایب

• غیرقابل پیش‌بینی بودن شدید: یک خبر یا توییت می‌تواند به‌سرعت، قیمت ارز را بالا و پایین کند.
• بازارهای قابل‌دستکاری: برخی از افراد و گروه‌های بزرگ (نهنگ‌ها)، می‌توانند با حجم زیاد خرید و فروش، قیمت یک ارز را دستکاری کنند.
• ریسک بالای کلاهبرداری: در این بازار، خطر پروژه‌های کلاهبرداری (راگ پول) و طرح‌های پانزی، زیاد است.

نکته: بهترین معامله‌گران در بازار ارز دیجیتال، روی استراتژی‌های کوتاه‌مدت مثل اسکالپینگ (معاملات بسیار سریع) و سوئینگ تریدینگ (نگهداری یک پوزیشن برای چند روز) تمرکز می‌کنند. این استراتژی‌ها نیاز به دانش عمیقی دارند و اگر بدون این مؤلفه وارد بازار شوید، به‌احتمال زیاد سرمایه‌تان را به‌سرعت از دست می‌دهید.

فارکس؛ بازاری برای حرفه‌ای‌ها

فارکس یا بازار ارزهای خارجی، بزرگ‌ترین و نقدشونده‌ترین بازار مالی دنیاست. در فارکس، شما جفت‌ارزها (مثل یورو به دلار یا EUR/USD) را معامله می‌کنید. برخلاف سهام که یک دارایی را می‌خرید و نگه می‌دارید، در فارکس همه چیز به قدرت نسبی یک ارز در مقابل ارز دیگر بستگی دارد.

اصل مهم دنیای سرمایه‌گذاری فارکس

فارکس به‌دلیل ترکیب نقدشوندگی، نوسانات و عمق استراتژی، بازار اصلی معامله‌گران است. در این بازار، قیمت‌ها نه مثل ارز دیجیتال به‌سرعت تغییر می‌کنند و نه مثل بورس، حرکت کندی دارند. با رعایت مدیریت ریسک، می‌توانم سودهای ثابتی از این بازار کسب کنم.

مزایا و معایب فارکس

برخی از مزایا و معایب فارکس به شرح زیر است:

مزایا

• نقدشوندگی بالا: به‌دلیل حجم بسیار زیاد معاملات، به‌راحتی می‌توانید وارد یا خارج از یک معامله شوید.
• اهرم (لوریج): با اهرم می‌توانید با سرمایه کم، پوزیشن‌های بزرگ‌تری را کنترل کنید. 
• کارکرد خوب تحلیل تکنیکال: الگوها و روندهای قیمت در فارکس، اغلب به‌خوبی به تحلیل‌های تکنیکال واکنش نشان می‌دهند.

معایب

• نیاز به دانش قوی: برای موفقیت در فارکس باید به اقتصاد کلان (تاثیر سیاست‌های بانک‌های مرکزی و دولت‌ها) و تحلیل تکنیکال تسلط داشته باشید.
• اهرم بالا = ریسک بالا: اهرم می‌تواند سود را چند برابر کند، اما ضرر شما را هم به همان نسبت افزایش می‌دهد.
• بازار با مجموع صفر: در فارکس، برای هر کسی که سود می‌کند، یک نفر دیگر ضرر می‌کند.

نکته: در فارکس، بک‌تستینگ (Backtesting) یا آزمایش استراتژی روی داده‌های گذشته، یک ضرورت است. بدون یک استراتژی اثبات‌شده و نظم شخصی، موفق نخواهید شد.

جمع‌بندی

هیچ بازار واحدی وجود ندارد که برای همه پول‌ساز باشد. پرسش درست این است که کدام بازار، بیشتر به سبک معاملاتی، میزان تحمل ریسک و دانش شما نزدیک است. بورس برای سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت و کم‌ریسک مناسب است، ارز دیجیتال برای سودهای سریع و پرخطر ایدئال است و فارکس برای معامله‌گران حرفه‌ای که تسلط خوبی بر تحلیل دارند، فرصت‌های ثابتی فراهم می‌کند.

سؤالات متداول