قیمت طلا برای سومین بار از اواخر اکتبر به زیر ۴٬۰۰۰ دلار برگشته و اکنون حوالی ۳٬۸۹۰ دلار قرار دارد.
خلاصه خبر
- دو گزارش اخیر تورم تولیدکننده، با وجود ادامه افزایش قیمت‌ها، واکنش‌های متفاوتی در بازار طلا ایجاد کردند.
- هم‌زمان با خروج سرمایه از صندوق‌های طلای آمریکای شمالی، بانک‌های مرکزی به خرید ادامه دادند.
به گزارش بی‌این‌کریپتو، قیمت طلا روز پنج‌شنبه به حدود ۳٬۸۹۰ دلار رسید و برای سومین بار از اواخر اکتبر به زیر مرز ۴٬۰۰۰ دلار برگشت. تورم بالاتر از انتظار ماه اکتبر باعث شده معامله‌گران افزایش نرخ بهره فدرال رزرو در دسامبر را به‌طور کامل در قیمت‌های بازار لحاظ کنند.
افزایش ۰.۲۵ واحد درصدی نرخ بهره از قبل در قیمت‌ها منعکس شده است. گزارش شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) روز جمعه می‌تواند مشخص کند آیا احتمال افزایش ۰٫۵ واحد درصدی نرخ بهره بیشتر می‌شود و طلا را تحت فشار تازه‌ای قرار می‌دهد یا نه.
افزایش بازده اوراق، طلا را پیش از انتشار داده‌های جمعه تحت فشار گذاشته است
شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) در اکتبر نسبت به ماه قبل ۰.۴ درصد افزایش یافت؛ رقمی بالاتر از پیش‌بینی ۰.۲۳ درصدی. احتمال افزایش ۰.۵ درصدی نرخ بهره فدرال رزرو نیز از صفر در هفته گذشته به ۱۱.۲ درصد رسیده است.
بازده اوراق خزانه‌داری دوساله آمریکا این هفته ۰.۲۵ درصد افزایش یافته است. در همین حال، شاخص دلار آمریکا به بالاترین سطح ۱۹ ماه اخیر رسیده است. هر دو اتفاق به طلا فشار وارد می‌کنند؛ زیرا طلا سود دوره‌ای پرداخت نمی‌کند و تقویت دلار نیز خرید آن را برای بیشتر خریداران با ارزهای دیگر گران‌تر می‌کند.
دو گزارش اخیر PPI، قیمت طلا را در جهت‌های متفاوتی حرکت دادند. در ۱۰ سپتامبر، گزارش قیمت تولیدکننده ماه اوت از نظر رشد ماهانه مطابق پیش‌بینی‌ها بود اما نرخ سالانه آن بالاتر از انتظار اعلام شد. طلا آن روز هم‌زمان با افزایش بازده اوراق، ۱.۳۹ درصد افت کرد.
در ۱۵ اکتبر، قیمت‌های تولیدکننده ماه سپتامبر ۱٫۳ درصد رشد کردند؛ بیش از دو برابر پیش‌بینی ۰٫۶ درصدی. با این حال، طلا آن روز حدود یک درصد رشد کرد؛ زیرا هم‌زمان با موج فروش سهام به رهبری شرکت‌های فناوری، بازده اوراق ده‌ساله کاهش یافت. در هر دو مورد، فارغ از شدت تورم تولیدکننده، طلا در جهت مخالف بازده اوراق حرکت کرد.
اقتصاددانان انتظار دارند شاخص قیمت تولیدکننده اکتبر نسبت به ماه قبل ۰.۴ درصد افزایش یابد؛ کمتر از رشد ۱.۳ درصدی سپتامبر.
کریستوفر وونگ، استراتژیست بانک OCBC، احتمال افت طلا به سمت ۳٬۸۷۰ دلار، نزدیک به کف اواخر اکتبر، را مطرح کرده است. او هشدار داد که انتشار رقمی بالاتر از پیش‌بینی‌ها برای PPI می‌تواند افت اخیر طلا را تشدید کند.
بانک‌های مرکزی همچنان می‌خرند؛ صندوق‌های آمریکایی می‌فروشند
جریان سرمایه صندوق‌های قابل معامله در بورس طلا در اکتبر نشان می‌دهد فشار فروش از کجا آمده است. طبق داده‌های شورای جهانی طلا (WGC)، آمریکای شمالی تنها منطقه‌ای بود که خروج سرمایه ثبت کرد؛ به میزان ۵۱۲ میلیون دلار.
با این حال، صندوق‌های طلای جهان در مجموع ۲.۷ میلیارد دلار جذب کردند و برای چهارمین ماه متوالی ورود سرمایه داشتند. صندوق‌های اروپایی با جذب ۱.۸ میلیارد دلار پیشتاز بودند و صندوق‌های آسیایی نیز ۱.۳ میلیارد دلار سرمایه جذب کردند.
خرید بانک‌های مرکزی هم ادامه داشته است. بانک مرکزی چین در اکتبر ۲۵.۸ تن طلا به ذخایر خود اضافه کرد. این بیست‌وچهارمین ماه متوالی خرید و بزرگ‌ترین خرید ماهانه در این دوره بود. طبق گزارش شورای جهانی طلا، بانک‌های مرکزی جهان در سه‌ماهه سوم ۳۲۱ تن طلا خریدند؛ ۴۲ درصد بیشتر از مدت مشابه سال قبل.
باب هابرکورن، استراتژیست استون‌ایکس، به رویترز گفت خرید بانک‌های مرکزی در سه‌ماهه سوم، پشتوانه‌ای برای قیمت طلا ایجاد کرده است. به گفته او، این حمایت با وجود فشار ناشی از سیاست‌های فدرال رزرو و نرخ بهره پابرجا مانده است.
گزارش تورم تولیدکننده بالاتر از انتظار، درصورتی‌که دوباره بازده اوراق را افزایش دهد، می‌تواند فشار فروش در صندوق‌های طلای آمریکای شمالی را بیشتر کند. در مقابل، چین هم‌زمان با کاهش قیمت‌ها، خرید خود را افزایش داده است.
داده‌های روز جمعه و تصمیم ۹ دسامبر فدرال رزرو مشخص خواهند کرد آیا خرید بانک‌های مرکزی همچنان می‌تواند از شدت افت طلا بکاهد یا نه.
